Algarve sticker ut som ett distinkt stratigrafiskt och morfotektoniskt område på grund av dess geografiska läge (orientering öst-nordost till väst-sydväst) och litologisk variation. Det är en perifer karbonenhet av den variska orogenin, inklusive mesozoiska och kenozoiska sedimentära skikt bildade på två helt oberoende överlappande bassänger. Sediment utvecklades från kontinental (fluvial röd sandsten) till grund marin i hela området mellan Mellan-Övre Trias och Hettangian, inklusive avdunstningar, tholeiitfissural magma, lavaströmmar, vulkanisk aska och pyroklaster.
Lagos-regionen överensstämmer med Lagos-Portimo-formationen i Mellanmiocen (ett band som löper längs kusten från Lagos till Albufeira, som gränsar till Serra do Caldeiro i norr) och motsvarar marin sedimentation över en mycket stabil, om än något förvrängd kalkstenshylla plattform. Under intra-miocen (cirka 2.4 Ma) resulterade en period av tystnad i utbredd exponering och bildandet av karst, vilket påverkar den nuvarande strandlinjen. Denna profils framträdande horisontella böjning i Lagos klippor, liksom resten av Lagos-Portimo-formationen, skapas av alternerande band av siliciclastic och kalkhaltiga litologier.
Klipporna är mycket instabila på grund av den låga cementeringsgraden i skikten. Kust- och klippsanden domineras av olika tvåskaliga arter, mossor, större bentiska foraminifer och korallalger, med blygsamma bidrag från echinoider och balanider, vilket återspeglar en varm-tempererad klimatregims avsättningssystem i grunda vatten. Cerro das Mós, som genererade en stor krokodiltand (Tomistoma schlegelii) för många år sedan, har också producerat flera Odontoceti-tänder. Dessa kan spåras tillbaka till Serravallian, som är den tidigaste förekomsten av marina djur i Algarve.
Lagos ekonomi, liksom många andra kuststäder i Portugal, har alltid varit oupplösligt knuten till havet, och fiske har varit en betydande verksamhet sedan förhistorisk tid. Sedan 1960 har staden anammat turismen, som har vuxit till att bli dess främsta ekonomiska verksamhet. Den har underbara stränder, en behaglig temperatur, havet, en fantastisk kustlinje och ett rikt historiskt arv.
Marina de Lagos innehåller 460 båtplatser och har blivit ett populärt resmål för långväga kryssare. Det är särskilt anmärkningsvärt för sin nya vindbrygga.
Lagos har också en uppsjö av kultur- och nattlivsunderhållningsalternativ.
Lagos Station fungerar som den västra terminalen för järnvägslinjen som går från Vila Real de Santo António till Lagos (via Tavira och Faro). Comboios de Portugal driver passagerartrafiken (CP). Tågförbindelser till Lissabon och Porto finns på Faro.
