La Palma si trova a ovest del dipartimento di Chalatenango, a 82 chilometri da San Salvador ea 8 chilometri da El Poy, il confine tra El Salvador e Honduras.
La Palma è nota per i suoi artigianato in legno e per i disegni artistici Naf, che sono stati creati dal pittore salvadoregno Fernando Llort, che ha anche dipinto i mosaici della Cattedrale Metropolitana di San Salvador. Llort è una delle persone più influenti di questo comune e, attraverso il suo duro lavoro, ha insegnato agli abitanti del villaggio l'arte della "naf", un metodo che consiste nel rappresentare la vita rurale comune, così come la flora e la fauna tipiche della zona, usando il copnol semi. In quasi tutte le case della Palma si possono trovare laboratori per legno, pelle, ceramica, molti tipi di semi e modelli su vestiti di cotone. Questa attività artigianale è ora la fonte di più denaro e occupazione in questa comunità.
Oltre al suo artigianato, La Palma ha guadagnato fama internazionale nel 1984 quando il presidente José Napoleon Duarte ha incontrato i comandanti della guerriglia ribelli nel tentativo di risolvere la guerra civile, il primo incontro di questo tipo dall'inizio del conflitto nel 1980.
La Palma faceva parte dei Caminos Reales (strade reali), che venivano usati per andare in Honduras. È stato teatro di guerre nazionali sin dai primi anni dell'indipendenza, quando le forze municipali e governative hanno combattuto contro l'esercito dell'ex presidente Francisco Malespn, e Malespn è stato sconfitto in entrambi i combattimenti.
